Активы КБ: анализ и способы управления (на примере ОАО «Сбербанк России»)
И.В. Сугарова,
канд. экон. наук, доцент, доцент кафедры «Финансы и кредит», Северо-Осетинский государственный университет имени К.Л. Хетагурова (362025. г. Владикавказ, ул. Ватутина, 46; e-mail: sugaririna@yandex.ru)
Аннотация. В статье исследуется проблематика эффективного управления активами как одного из составляющих финансовой устойчивости. Актуальность проблемы управления активами состоит в решении вопроса размещения средств в такие активы, которые могут принести наивысший доход на приемлемом уровне риска. В статье указывается, что структура и качество активов банка в значительной степени определяют его ликвидность и платежеспособность, а, следовательно, его надежность. Аргументируется, что анализ качества активов позволяет выявить важные тенденции в деятельности банка и определить, за счет каких операций возросла или уменьшилась прибыльность (убыточность); оценить изменения собственного капитала; определить приоритетные направления деятельности банка.
Abstract. The article investigates the problems of effective asset management as one of the components of financial stability. The urgency of the problem of asset management is to address the issue of placement of funds in such assets that may bring the highest return on an acceptable level of risk. The article states that the structure and quality of the bank's assets to a large extent determine its liquidity and solvency and hence its reliability. It is argued that the analysis of the quality of assets reveals important trends in the bank's activities and to determine what operations due to increased or decreased profitability (loss-making); to evaluate the changes on equity; identify priority areas of the bank.
Ключевые слова: активы банка, нормативы ликвидности, рискованность, доходность активов, достаточность капитала.
Keywords: the bank's assets, liquidity ratios, risk, return on assets, capital adequacy.
Одним из приоритетных направлений развития банковской системы России является обеспечение стабильного функционирования и развития коммерческих банков, в связи, с чем проблема эффективного управления активами как одного из составляющих финансовой устойчивости приобретает особую актуальность.
Значение активов очень велико для коммерческих банков. Именно от эффективности управления активами зависит доходность и прибыльность банка. При этом актуальность проблемы управления активами состоит в решении вопроса размещения средств в такие активы, которые могут принести наивысший доход на приемлемом уровне риска.
Более того, от качества банковских активов зависит достаточность капитала и уровень принимаемых кредитных рисков. Структура и качество активов банка в значительной степени определяют его ликвидность и платежеспособность, а, следовательно, его надежность.
Банк должен стремиться к созданию рациональной структуры активов. Грамотно и точно
проведенный анализ качества активов позволяет выявить важные тенденции в деятельности банка и определить, за счет каких операций возросла или уменьшилась прибыльность (убыточность); оценить изменения собственного капитала; определить приоритетные направления деятельности банка.
Определяя рациональную структуру активов, банк должен выполнять требования по ликвидности, а, следовательно, иметь достаточный размер высоколиквидных, ликвидных и долгосрочно ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом их сроков, сумм и типов.
С этой целью ЦБ предписывает всем банкам соблюдать требования по уровню ликвидности, как они представлены в его Инструкции № 139-И от 3 декабря 2012 г. «Об обязательных нормативах банков». Банк России выделил следующие группы нормативов ликвидности: мгновенной (Н2), текущей (Н3), долгосрочной ликвидности (Н4).
Анализ нормативных показателей ликвидности ОАО «Сбербанк России» за 2012-2014гг.
Таблица 1
Показатель Нормативное значение Фактическое значение
2012г. 2013г. 2014г.
Мгновенная ликвидность (Н2) Min 15% 61,40 53,60 74,46
Текущая ликвидность (Н3) Min 50% 74,30 58,50 66,52
Долгосрочная ликвидность (Н4) Max 120% 99,80 102,60 111,56
Источник: http://data.sberbank.ru/
Норматив мгновенной ликвидности банка (Н2) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение одного операционного дня и определяет минимальное отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме пассивов банка по счетам до востребования.
Из таблицы 1 видно, что за период с 2012г. по 2013г. наблюдается снижение уровня показателя на 7,8 пп., однако в 2014г. показатель увеличился на 20,86 пп. Данный показатель выше минимального значения, установленного ЦБ и по состоянию на 2014г составляет 74,46%. Высокий уровень мгновенной ликвидности Сбербанка в 2014г. это следствие увеличения средств на расчетных счетах клиентов и на вкладах до востребования, а также стремление Сбербанка увеличить объем высоколиквидных активов путем роста денежной наличности на счетах Банка, которые направлены на выплату средств как наличными, так и безналичным путем. На показатель Н2 оказывал влияние и рост кредитования клиентов.
Норматив текущей ликвидности банка (Н3) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение ближайших к дате расчета норматива 30 календарных дней и определяется как отношение суммы ликвидных активов банка к сумме его пассивов по счетам до востребования и на срок до 30 дней.
Изменение Н3 в 2014г. составило 8,02 пп. Это связано с ростом погашения кредитных обязательств, как физических лиц, так и организаций, с учетом привлечения вкладов и сроков выдачи кредитов.
Данный норматив выполняется, что говорит о том, что у Сбербанка России достаточно средств для своевременного исполнения срочных обязательств (до 30 дней).
Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы и определяет максимально допустимое отношение всей долгосрочной (свыше года) задолженности банку (кредитных требований) к сумме его собственного капитала и долгосрочных (свыше года) обязательств по принятым депозитам и полученным кредитам.
Норматив долгосрочной ликвидности Сбербанка имеет положительную динамику роста, однако его значение не превышает установленного ЦБ максимального значения и по состоянию на 2014г. составляет 111,56%.
Однако, при обеспечении рациональной структуры активов, надо еще позаботиться о том, чтобы возможности ликвидности не мешали выполнению требований рискованности и доходности активов.
Практически все банковские активы подвержены определенному риску. Рисковость - это критерий качества активов, который означает потенциальную возможность потерь при превращении активов в денежную форму. Степень риска активов зависит от множества факторов, специфичных для определенного их вида. Например, риск ссуды обусловлен финансовым состоянием заемщика, содержанием объекта кредитования, качеством обслуживания ссуды, объемом ссуды, порядком выдачи и погашения и т.д. Риск вложений в ценные бумаги, например, зависит от финансовой устойчивости эмитента, механизма выпуска и продажи ценной бумаги, способности котироваться на бирже и т.д.
Степень риска своих активов банк должен определять и поддерживать на уровне, соответствующем действующему законодательству и политике банка в этом отношении.
Однако рассмотрение активов по степени риска требует анализа не только объема и удельного веса активов, взвешенных по степени риска, не только нахождения удельных весов каждой группы риска, но и анализа объемов критических и неполноценных активов, а также их изменчивости. При этом особое внимание уделяется деятельности банка по кредитованию клиентов. Это связано с тем, что операции по кредитованию продолжают занимать существенное место в работе банка. Для осуществления данного анализа необходимо дополнительно учитывать влияние следующих показателей:
- общий объем кредитов, рассчитанный как сумма остатков по ссудным счетам предприятий, физических лиц и банков;
- объемы и удельные веса долго-, средне-, краткосрочных ссуд и ссуд до востребования в общей сумме кредитного портфеля банка, а также объемы и удельные веса ссуд, сгруппированных по различным секторам экономики или отдельным заемщикам. Такой анализ можно детализировать, например, если сопоставить краткосрочные кредиты по отдельным экономическим контрагентам и общую сумму краткосрочных ссуд;
- средние процентные ставки по группам
ссуд;
- объем просроченной задолженности и ее отношение к общей сумме предоставленных кредитов;
- объемы крупных кредитов, предоставленные банками;
- объем кредитов, которые взвешены по степени риска в соответствии с требованиями ЦБ РФ;
- то же и по инсайдерам, а также группам взаимосвязанных заемщиков;
- объем и удельные веса групп кредитов, классифицированных по различной степени рис-
ка и вида обеспечения, и рассчитанных в соответствии с требованиями, которые устанавливает ЦБ РФ;
- показатели движения остатков на счетах факторинговых и лизинговых операций [2].
Помимо ликвидности и рисковости, активы банка классифицируются с точки зрения доходности, т.е. критерия, позволяющего отражать работоспособность, эффективность активов.
Выделяют активы, не приносящие дохода (неработающие активы) и активы, приносящие доход (работающие активы).
К активам, не приносящим дохода, относятся: денежные средства, корреспондентские счета в других банках, фонды обязательных резервов, основные средства, нематериальные активы, дебиторы, средства в расчетах, использование средств бюджетных и внебюджетных фондов, финансирование капитальных вложений, капитальные затраты, текущие расходы, расходы будущих периодов, переоценка валютных средств и ценных бумаг, отвлеченные средства из прибыли, убытки отчетного периода и предыдущих лет.
К активам, приносящим доход, можно отнести: долго-, средне- и краткосрочные ссуды клиентам, другим банкам, населению, просроченную задолженность по ссудам, факторинг, лизинг, участие в деятельности других предприятий, ценные бумаги, выданные
Для дальнейшего прочтения статьи необходимо приобрести полный текст. Статьи высылаются в формате PDF на указанную при оплате почту. Время доставки составляет менее 10 минут. Стоимость одной статьи — 150 рублей.