Тенденции развития международного рынка транспортных услуг в условиях глобализации
И.Б. Котлобовский,
канд. экон. наук, проректор, Московский государственный университет им М.В. Ломоносова (119991, Россия, г. Москва, Ленинские горы, д. 1; e-mail: kotlobovskyopk@rector.msu.ru)
А.И. Саган,
аспирант экономического факультета, Московский государственный университет им М.В. Ломоносова (119991, Россия, г. Москва, Ленинские горы, д. 1; e-mail: antonsagan@gmail.com)
Аннотация. Реформирование пенсионной системы является одной из основных приоритетов правительства РФ в среднесрочной перспективе. При этом обсуждение «пенсионного будущего» строится в рамках социальной защиты населения со стороны государственной финансовых ресурсов, в то время как обсуждение роли частной системы пенсионной поддержки отступает на второй план. Формирование надежного и динамично развивающегося рынка страхования жизни может стать одним из ключевых факторов успеха в создании устойчивого финансового рынка и снижения объема бюджетной поддержки пенсионной системы. Существующие законодательные условия функционирования рынка страхования жизни имеют определенный дискриминационный характер в сравнении с другими финансовыми институтами и обладают сдерживающим характером для ускоренного развития. Совершенствование законодательства и внедрение более совершенных налоговых правил деятельности для организаций, специализирующихся на страховании жизни, позволит заложить надежный фундамент развития отечественного страхового рынка и повышения его роли в социальной системе защиты населения в долгосрочной перспективе.
Abstract. The reform of the pension system is one of the main priorities of the Government of the Russian Federation in the medium term. In this discussion of the "future of the pension system " is constructed in the framework of social protection of the population from the state financial resources , while discussing the role of the private pension system recedes into the background. Formation of a reliable and dynamic market of life insurance may be one of the key success factors in the creation of sustainable financial markets and reduction of budget support to the pension system. Existing legal conditions for the functioning of life insurance market have some discriminatory impact in comparison with other financial institutions and have the deterrent influence for accelerated development. Improvement of legislation and the introduction of improved tax rules work for organizations, specializing in life insurance, will provide a solid foundation for the development of the domestic insurance market and increase its role in the system of social protection of the population in the long term.
Ключевые слова: страхование, страхование жизни, государственного регулирование, законодательные ограничения, уставной капитал, резервы, налоговое регулирование.
Keywords: regulation.
insurance, life insurance, state regulation, legal restrictions, share capital, reserves and tax
Законодательные требования к страховщикам жизни
Законодательными документами, регламентирующими рынок страхования жизни РФ, являются:
• «Гражданский Кодекс Российской Федерации» - Часть первая от 30.11.1994 N 51-ФЗ, Часть вторая - от 26.01.1996 N 14-ФЗ;
• Закон Российской Федерации от 27.11.1992 N 4015-1 "Об организации страхового дела в Российской Федерации",
• "Налоговый кодекс Российской Федерации» - Часть вторая от 05.08.2000 N 117-ФЗ
• Федеральный закон от 28.03.1998 N 52-ФЗ "Об обязательном государственном страховании жизни и здоровья военнослужащих, граждан, призванных на военные сборы, лиц рядового и начальствующего состава органов внутренних дел Российской Федерации, Государственной противопожарной службы, органов по контролю за оборотом наркотических средств и пси-
хотропных веществ, сотрудников учреждений и органов уголовно-исполнительной системы"
• Федеральный закон от 24.07.2002 N 111-ФЗ "Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации"
• Иные нормативные документами Правительства РФ такие, как Приказ Минфина России от 09.04.2009 N 32н "Об утверждении Порядка формирования страховых резервов по страхованию жизни" (Зарегистрировано в Минюсте РФ 16.07.2009 N 14361)
Федеральным органом исполнительной власти, осуществляющим функции по выработке государственной политики и нормативно-правовому регулированию в сфере страховой деятельности, является Министерство финансов РФ, в то время как контрольно-надзорные функции на рынке страхования выполняет ФСФР. При этом с 1 сентября 2013 года контрольно- надзорные функции передаются в ЦБ РФ, который
трансформируется в мега регулятор для всего финансового рынка1.
В сфере регулирования и законодательства в области страхования жизни главной новацией последнего десятилетия стало выделение с 1 июля 2007 году страхования жизни в отдельную отрасль путем запрета на совмещение этого вида деятельности со страхованием имущества и ответственности2. После принятия данного законопроекта все новые договоры страхования жизни могут быть заключены только при участии специализированных страховщиков, имеющих лицензию на предоставление услуг в сфере страхования жизни, при этом договора, заключенные до 1 июля 2007 г., продолжили функционировать под контролем прежних страховых организаций.
Переход в 2012 году на новые минимальные размеры уставного капитала для страховых организаций сохранил повышенные требования к страховщикам жизни. Они составляют 240 миллионов рублей в общем случае, и 480 миллионов рублей для компаний, имеющих право заниматься перестрахованием в дополнение к страхованию жизни3. Это выше требований, предъявляемых к действующим российским банкам - 180 млн. руб.4 (или к негосударственным пенсионным фондам - 50 млн. руб.5 При этом для действующих банковских организаций с 1 января 2015 г. и для организаций, обратившихся за получением лицензии на осуществление банковской деятельности, с 1 января 2012 требование к минимальному объему ставного капитала повышается до 300 млн. руб. Для НПФ также планировалось ввести законодательные требования по увеличению минимального размера уставного капитала до 65 млн. руб. с 1 июля 2013 года и до 100 млн. руб. с 1 января 2015 г., однако на данный момент данные законопроекты не получили юридической силы. Таким образом, необходимо отметить более высокие требования к минимальному уставному капиталу, который является краеугольным параметром обеспечения финансовой устойчивости организации, страховщиков жизни, в отличие от других конкурирующих финансовых организаций. Безусловно, данная ситуация свидетельствует о более надежной защите долгосрочных сбережений граждан в страховых фондах, однако это
1 ФЗ РФ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в связи с передачей Центральному Банку Российской Федерации полномочий по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков» № 251 от 23.07.2013.
2 ФЗ РФ «О внесении изменений в статью 2 Федерального закона "О внесении изменений и дополнений в Закон Российской Федерации "Об организации страхового дела в Российской Федерации" и признании утратившими силу некоторых законодательных актов Российской Федерации"» N 119-ФЗ от 30 июня 2007 года.
3 ФЗ РФ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в связи с принятием Федерального Закона "Об обязательном медицинском страховании в Российской Федерации» от 29.11.2010 N 313-ФЗ ст. 25 п.3.
4 ФЗ РФ «О Банках и банковской деятельности» № 395-1 от 2.12.1990 ст.11.2.
5 ФЗ РФ «О негосударственных пенсионных фондах » № 75 от 7.05.1998 ст.7.п.2.
приводит к повышению требований со стороны собственников активов к уровню доходности на вложенные средства в страховом бизнесе в отличие от банковского и пенсионного направлений.
Требования к структуре и составу активов в покрытие резервов и собственных средств страховщиков регламентируется приказами Министерством финансов и закреплены в соответствующих приказах - «Об утверждении порядка размещения страховщиками средств страховых резервов» №100н от 2.07.2012 и «Об утверждении требований, предъявляемых к составу и структуре активов, принимаемых для покрытия собственных средств страховщика» №101 от 2.07. 2012.
По состоянию на 2013 эти требования по большинству критериев носят универсальных характер, при этом отдельные требования имеют выделенную направленность для страховщиков жизни. Также для страховщиков жизни действует норма, запрещающая перестрахование накопительной составляющей, с целью гарантии защиты от схем искусственного оттока капитала. Важно отметить, что требования к самим активам негосударственных пенсионных фондов значительно жестче требований к размещению резервных средств страховых организаций. Так, страховые организации могут принимать для покрытия страховых резервов следующие виды активов, которые запрещены для принятия в резервные фонды для НПФ:
1. Простые векселя банков;
2. Жилищные сертификаты;
3. Сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления;
4. Дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых агентов;
5. Слитки золота, серебра, платины и палладия, а также памятные монеты Российской Федерации из драгоценных металлов;
6. Займы страхователям по договорам страхования жизни
При этом требования к уровню надежности отечественных и иностранных эмитентов ценных бумаг разнится для страховых организаций и НПФ. С одной стороны, если в отношении иностранных эмитентов для резервов страховой организации рейтинг должен быть не ниже следующих уровней:
• уровня "B-" по рейтинговой шкале рейтингового агентства "Стэндард энд Пурс" (Standard & Poor's);
• уровня "B-" по рейтинговой шкале рейтингового агентства "Фитч Рейтингс" (Fitch Ratings);
• уровня "B3" по рейтинговой шкале рейтингового агентства "Мудис Инвесторс Сервис" (Moody's Investors Service);
то для включения в резервный фонд НПФ должен использовать активы на 6 ступеней выше по классу финансовой надежности с
Для дальнейшего прочтения статьи необходимо приобрести полный текст. Статьи высылаются в формате PDF на указанную при оплате почту. Время доставки составляет менее 10 минут. Стоимость одной статьи — 150 рублей.