научная статья по теме ИНСТИТУЦИОНАЛЬНЫЕ ОСОБЕННОСТИ СОВРЕМЕННОЙ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИИ Экономика и экономические науки

Текст научной статьи на тему «ИНСТИТУЦИОНАЛЬНЫЕ ОСОБЕННОСТИ СОВРЕМЕННОЙ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИИ»

Институциональные особенности современной банковской системы России

Состояние банковской системы влияет как на развитие реального сектора экономики, так и на экономику страны в целом. Институциональное развитие банковской системы является одной из составляющих ее модернизации. В связи с этим особенно актуальным становится выявление институциональных особенностей современной банковской системы России.

О. Н. АФАНАСЬЕВА, кандидат экономических наук, доцент кафедры «Денежно-кредитные отношения и монетарная политика» Финансового университета при Правительстве РФ

Основными критериями группировки кредитных организаций в российской практике являются преобладающая форма собственности на банковский капитал и размер бизнеса, в связи с чем выделяют следующие кластеры российского банковского сектора: банки, контролируемые государством; банки, контролируемые иностранным капиталом; крупные частные банки; средние и малые банки Московского региона; региональные средние и малые банки, небанковские кредитные организации.

Структура банковской системы

Основным органом, осуществляющим регулирование российской банковской системы, является Центральный банк Российской Федерации (Банк России). Кроме того, с 01.09.2013 в отечественной ской банковской системе началось создание мегарегулятора путем присоединения ФСФР к Банку России. Второй уровень банковской системы представлен кредитными организациями (банками и небанковскими кредитными организациями), а также представительствами иностранных банков.

Представительства иностранных банков - это обособленные подразделения иностранных банков, расположенные на территории России, которые представляют интересы иностранных банков и осуществляют их защиту. В отличие от филиалов представительства сами не осуществляют банковской деятельности и не играют существенной роли в банковской системе.

К банковской инфраструктуре относятся Агентство по страхованию вкладов (АСВ), Агентство по ипотечному жилищному кредитованию (АИЖК) и его дочерние структуры, бюро кредитных историй, коллекторские агентства, банковские союзы и ассоциации.

Можно говорить о том, что организационная структура банковской системы России включает на первом уровне Банк России, на втором - банки, Государственную корпорацию «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)», представительства иностранных банков, небанковские кредитные организации, банковскую инфраструктуру (АСВ, АИЖК и его дочерние структуры, бюро кредитных историй,

коллекторские агентства, а также банковские союзы и ассоциации).

Особенности банковской системы России

Переход к мегарегулятору

Важнейшей особенностью, присущей в настоящее время первому уровню российской банковской системы, является его реструктуризация посредством создания мега-регулятора. Следует отметить, что образование мегарегулятора происходит не через создание нового органа, которому будут переданы полномочия банковского надзора, а на базе Банка России путем присоединения к нему ФСФР, которая осуществляла надзор за профессиональными участниками рынка ценных бумаг, бюро кредитных историй, страховыми организациями, инвестиционными и негосударственными пенсионными фондами, микрофинансовыми организациями и кредитными потребительскими кооперативами.

Среди основных проблем, с которыми придется столкнуться при создании мегарегулятора на основе Банка России, эксперты, как правило, выделяют:

I 22 I БАНКОВСКОЕ ДЕЛО I №8 2014

■ возникновение конфликта интересов в связи

с тем, что Банк России является одновременно и надзирающим органом, и участником рынка, и собственником ряда банков, а также биржи;

■ распространение стандартов банковской деятельности на других участников финансового рынка и перекос интересов в сторону банковского сектора;

■ снижение гибкости регулирования / надзора небанковских финансовых посредников и их адекватности целям финансового регулирования в этом сегменте рынка;

■ унификация регулирования / надзора на основе стандартов, в меньшей степени соответствующих передовому опыту, чем стандарты, на которые ориентируется ФСФР;

■ рост бюрократизации процессов принятия решений и запаздывание обратной связи;

■ множество дополнительных технических издержек (необходимость оперативного и качественного изменения законодательной базы; проблемы унификации программного обеспечения

и т. п.);

■ резкий рост нагрузки как на орган надзора (число поднадзорных организаций увеличится примерно в 9 раз), так и на поднадзорные

организации (по оценкам, примерно в 5 раз).

изменения в денежно-кредитной политике Банка россии

В числе изменений в денежно-кредитном регулировании Банка России на сегодняшний день:

■ ужесточение системы резервирования;

■ изменение системы рефинансирования;

■ переход к инфляционному таргетированию

и свободному курсообразованию рубля;

■ ограничение процентных ставок;

■ реформирование институциональной структуры мегарегулятора.

Что касается инфляционного таргетирования, то Банк России осуществляет переход к точечным инфляционным ориентирам (2014 г. - 5,0%, 2015 г. - 4,5%, 2016 г. - 4%) вместо определения диапазонов целевых значений годовой инфляции. Предполагается, что такая мера способствует «однозначному пониманию денежно-кредитной политики экономическими агентами». Однако вместе с этим ЦБ обращает внимание на допустимость колебаний инфляции от точечных значений в пределах плюс-минус 1,5 п. п., т. е. по сути устанавливает диапазон в три процентных пункта.

Система рефинансирования изменяется следующим образом:

1. Введена «ключевая ставка» (в момент введения ее значение составляло 5,5%). Она представляет собой среднее арифметическое значение операций предоставления (6,5%) и абсорбирования (4,5%) ликвидности. Таким образом, сформирован 2%-ный коридор. Его планируется сохранить на длительное время. Его границы будут симметрично меняться по мере изменения ключевой ставки (при ее понижении до 5% Банк России обещает предоставлять ликвидность под 6% и абсорбировать ее под 4%). Официально заявлено, что отныне ставка рефинансирования будет иметь второстепенное значение. К началу 2016 г. ЦБ гарантирует установить ее на уровне ключевой.

2. Объявлено об отмене с 1 февраля 2014 г. большого числа инструментов предоставления ликвидности: ломбардных кредитов сроком свыше 1 дня; всех кредитов, обеспеченных нерыночными поручительствами (т. е. кредитами производственному сектору), кроме 3-месячных; кредитов под залог золота сроком свыше 1 дня. Основным инструментом рефинансирования будут операции аукционного РЕПО сроком 7 дней. В случае дефицита ликвидности на рынке будут временно проводиться аукционы РЕПО сроком от 1 до 6 дней. Операции предоставления ликвидности по фиксированным ставкам (на уровне верхней грани-

Abstract. State of the banking system affects both the development of the real sector of the economy, and the economy as a whole. Institutional development of the banking system is one of the components of its modernization. In this regard, particular relevance is to identify the institutional features of the modern banking system of Russia.

Keywords. The structure of the banking system, the Central Bank, mega-regulator, the infrastructure of the banking system, monetary policy of the Bank of Russia, the number of credit institutions, sanitation, revocation of licenses, regional credit institutions, optimization of regional units, consolidation of the banking business, credit organizations with foreign capital, controlled banks State, microfinance organizations, consumer cooperatives.

Ключевые слова. Структура банковской системы, Центральный банк, мегарегулятор, инфраструктура банковской системы, денежно-кредитная политика Банка России, количество кредитных организаций, санация, отзыв лицензий, региональные кредитные организации, оптимизация региональных подразделений, укрупнение банковского бизнеса, кредитные организации с иностранным участием; банки, контролируемые государством; микрофинансовые организации, потребительские кооперативы.

№8 2014 I БАНКОВСКОЕ ДЕЛО I 23 I

цы процентного коридора) будут проводиться только на срок 1 день.

Согласно объяснениям Банка России реформа будет иметь ряд положительных последствий:

■ повысится эффективность воздействия процентной политики на экономический рост;

■ новая система будет более тонко балансировать между стимулированием экономики и удержанием в заданных рамках инфляции;

■ процентная политика будет более прозрачной, а показатели денежного рынка - прогнозируемыми;

■ банки будут активнее выходить на межбанковский рынок в качестве заемщиков и кредиторов. Банк России стал проводить

реформу инструментов рефинансирования, в том числе потому, что многие из них использовались не по назначению. Так, многие долгосрочные кредиты (от 6 месяцев до 1 года) погашаются намного раньше (спустя несколько недель). Таким образом, они используются не как элемент ресурсной базы, а для поддержания ликвидности.

Уменьшение числа действующих кредитных организаций

Для второго уровня банковской системы характерной является тенденция сокращения числа коммер-

Число кредитных организаций в

ческих банков. В 2011 г. снижение количества банков впервые было в большей степени обусловлено реорганизацией кредитных организаций в форме присоединения (19 банков), а не отзывом лицензий (18 банков). Одновременно 4 кредитных организации были добровольно ликвидированы на основании решения участников.

В 2012 г. основной причиной сокращения количества банков снова стал отзыв лицензии, причем причины отзыва лицензий носили преимущественно экономический характер - потеря ликвидности, несоблюдение обязательных нормативов, предоставление недостоверной отчетности, проведение слишком рискованной кредитной политики и невыполнение предписаний Банка России.

В 2013 г. сохранилась тенденция последних лет к уменьшению числа действующих кредитных организаций, их количество сократилось за год на 33 [1], а за первое полугодие текущего года - еще на 38.

К началу 2014 г. в России, по данным ЦБ РФ, действовали 923 кредитные организации, в том числе 859

Для дальнейшего прочтения статьи необходимо приобрести полный текст. Статьи высылаются в формате PDF на указанную при оплате почту. Время доставки составляет менее 10 минут. Стоимость одной статьи — 150 рублей.

Показать целиком